Rynek Indywidualnych Kont Emerytalnych w Polsce w kontekście Implementacji Ogólnoeuropejskiego Indywidualnego Produktu Emerytalnego

Krzysztof Waliszewski; Przemysław Barankiewicz

doi:10.18778/2391-6478.4.40.05

Autor

Krzysztof Waliszewski Uniwersytet Ekonomiczny w Poznaniu, Katedra Pieniądza i Bankowości https://orcid.org/0000-0003-4239-5875
Przemysław Barankiewicz

DOI:

https://doi.org/10.18778/2391-6478.4.40.05

Słowa kluczowe:

dobrowolne produkty emerytalne, planowanie emerytalne, zabezpieczenie na starość

Abstrakt

Cel artykułu/hipoteza: W warunkach niewydolności obowiązkowych filarów systemu emerytalnego zasadne jest zachęcanie przyszłych emerytów do zapobiegliwości i oszczędzaniu w dobrowolnych formach gromadzenia kapitału emerytalnego. Dotąd kwestia ta nie podlegała europejskiej harmonizacji. Jednak w związku z przyjęciem rozporządzenie o Ogólnoeuropejskim Indywidualnych Produkcie Emerytalnym (OIPE) sytuacja ta zmieniła się. Celem artykułu jest prezentacja opinii posiadaczy Indywidulanych Kont Emerytalnych (IKE) w Polsce na podstawie badania własnego w kontekście implementacji OIPE w Polsce. Hipoteza artykułu jest następująca: zadowolenie posiadaczy IKE z osiągniętych stóp zwrotu jest umiarkowane, co daje możliwość poprawy tej oceny w przypadku implementowanego OIPE. Ponadto w artykule przedstawiono zależności między wieloma parametrami charakteryzującymi IKE a cechami socjodemograficznymi i zadowoleniem użytkowników z IKE.

Metodyka: Badania empiryczne przeprowadzone zostały na ogólnopolskiej grupie blisko 550 posiadaczy IKE za pomocą ankiety internetowej CAWI we wrześniu 2022 r. Ponadto w artykule wykorzystano studia literatury, aktów prawnych i analizę statystyk rynkowych w zakresie dobrowolnych form gromadzenia kapitału emerytalnego w Polsce w ramach III filaru.

Wyniki/Rezultaty badania: Przeprowadzone badanie wskazuje, że występuje umiarkowane zadowolenie z osiąganych przez IKE wyników finansowych (6,62/10 pkt), co przekłada się na przewagę krytyków nad promotorami i ujemny wskaźnik NPS (ang. Net Promoter Score) na poziomie ponad 26. Ankietowani w ramach OIPE chcieliby inwestować w aktywa zagraniczne i globalne tj. ETFy, akcje i obligacje globalne. Może to oznaczać w przyszłości większe stopy zwrotu z OPIE w porównaniu z IKE, co może przełożyć się na poprawę zadowolenia klientów i lepszy wskaźnik NPS. Należy dodać, że wyniki badania mają znaczenie aplikacyjne, ponieważ zostały wykorzystane przy wprowadzaniu na polski rynek pierwszego OIPE pod nazwą Europejska Emerytura przez słowacki dom maklerski Finax, który uzyskał licencję KNF na tego typu działalność.

Pobrania

Brak dostępnych danych do wyświetlenia.

Bibliografia

Błaszczyk B. (2020), Filar kapitałowy w polskim systemie emerytalnym. Od OFE do PPK, Gospodarka Narodowa, The Polish Journal of Economics, nr 1.
Google Scholar

Czopik K., Szczepańska-Przekota A. (2022), Teoretyczne podstawy modeli emerytalnych i ich współczesne odmiany, Zeszyty Naukowe Wydziału Nauk Ekonomicznych Politechniki Koszalińskiej, nr 26, s. 87-98.
Google Scholar

Dybał M. (2008), Efektywność inwestycyjna funduszy emerytalnych, CeDeWu, Warszawa.
Google Scholar

Frasyniuk-Pietrzyk M., Walczak-Gańko M. (2016), Świadomość potrzeby planowania emerytalnego, Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu, nr 437, s. 143-155.
Google Scholar

Gibbs N. M., Gibbs S. V. (2015), Misuse of ‘trend’ to describe ‘almost significant’ differences in anaesthesia research, BJA: British Journal of Anaesthesia, Vol. 115, Issue 3, https://doi.org/10.1093/bja/aev149
Google Scholar DOI: https://doi.org/10.1093/bja/aev149

Jędrasik-Jankowska I. (2018), Pojęcia i konstrukcje prawne ubezpieczenia społecznego, Warszawa, rozdział XXI.
Google Scholar

Jedynak T. (2021), Uwarunkowania wykluczenia emerytalnego z dodatkowej części systemu emerytalnego w Polsce, Ekonomia - Wroclaw Economic Review, tom 27, nr 2, s. 9-25.
Google Scholar DOI: https://doi.org/10.19195/2658-1310.27.2.1

KNF – Informacja o stanie rynku emerytalnego w Polsce na koniec 2021 r.
Google Scholar

Nowotarska-Romaniak J. (2011), Net Promoter Score w badaniach lojalności klientów firm ubezpieczeniowych, Ekonomiczne Problemy Usług, nr 72, s. 85-93.
Google Scholar

Olejnik I., Ratajczak J. (2017), Attitudes to Reverse Mortgages in Wielkopolska, Rozprawy Ubezpieczeniowe, nr 3(25), s. 79-86.
Google Scholar

Pritschet L., Powell D., Horne Z. (2016), Marginally Significant Effects as Evidence for Hypotheses: Changing Attitudes Over Four Decades, https://doi.org/10.1177/09567
Google Scholar DOI: https://doi.org/10.1177/0956797616645672

Rutecka-Góra J., Kowalczyk-Rólczyńska P., Pieńkowska-Kamieniecka S. (2022), Efektywność inwestycyjna dodatkowych planów emerytalnych a czynniki makroekonomiczne, Praca i Zabezpieczenie Społeczne, nr 6, s. 21-30.
Google Scholar DOI: https://doi.org/10.33226/0032-6186.2022.6.3

Rutecka-Góra J. (2016), Evolution of supplementary old-age pension systems in selected CEE countries, Journal of Management and Finance, 14(4), s. 149–162.
Google Scholar DOI: https://doi.org/10.33119/ZiF.2016.14.4

Solarz M. (2019), Świadomość emerytalna jako warunek skutecznego zarządzania ryzykiem starości, Przedsiębiorczość i Zarządzanie, tom 20, s. 49-62.
Google Scholar

Szczepańska M. (2022), Dodatkowe formy oszczędzania na emeryturę w ramach III filaru w polskim systemie zabezpieczenia emerytalnego, Prawo Asekuracyjne, nr 1, s. 17-31, https://doi.org/10.5604/01.3001.0015.8053
Google Scholar DOI: https://doi.org/10.5604/01.3001.0015.8053

Ustawa z dnia 7 lipca 2023 r. o ogólnoeuropejskim indywidualnym produkcie emerytalnym (Dz.U. 2023 poz. 1843)
Google Scholar

Waliszewski K., Banaś D. (2023), Implementacja Ogólnoeuropejskiego Indywidualnego Produktu Emerytalnego w Polsce – podejście regulacyjne i ekonomiczne, Praca i Zabezpieczenie Społeczne, https://www.pwe.com.pl/czasopisma/praca-i-zabezpieczenie-spoleczne/implementacja-ogolnoeuropejskiego-indywidualnego-produktu-emerytalnego-w-polsce-podejscie-regulacyjne-i-ekonomiczne,a1268440106 [dostęp: 15.04.2023].
Google Scholar

Wrzesiński P. (2021), Ogólnoeuropejski indywidualny produkt emerytalny – perspektywa ubezpieczeniowa, Prawo Asekuracyjne, nr 2, https://doi.org/10.5604/01.3001
Google Scholar

ZUS (2020), Jak zatroszczyć się o zabezpieczenie na starość osób o niskich dochodach?, www.zus.pl [dostęp: 26.04.2023].
Google Scholar